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最大幅度分析法 | Part11 有利方向加減碼

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投資理財內容聲明
Part10有談到設定追蹤停損的優缺點,優點是可以滾動式保留獲利,以免最後漲上去又跌下來,兩頭空。但設定追蹤停損有可能會在出場後,股價卻一路上漲不回頭。這時候,有利方向加減碼就是一個很不錯的策略。


要執行有利方向加減碼的策略,就要導入MFE累計圖的概念,不過回測資料經由停損(SL)與停利(TP)優化後,回測點的價格走勢會簡化很多,這時候MFE累計圖使用B_MFE或是G_MFE都可以用來回測。


🔱當TP小、SL大時,大部分交易獲利可能會在B_MFE以前就停利出場,所以適合使用B_MFE作為進階分析指標。


TP小、SL大之交易情況

TP小、SL大之交易情況

🔱當TP大、SL小時,大部分交易獲利可能會大於B_MFE,所以用G_MFE作為進階分析指標沒有問題。


TP大、SL小之交易情況

TP大、SL小之交易情況

🔱一般而言,以波動小進場,交易波動隨時間變大的正常交易中,敗手交易(Lose Trade)的MFE比較低,而勝手交易(Win Trade)的MFE會較高,兩者做出來的MFE累計圖會出現兩個波峰的狀態。其中,在兩者之間就存在關鍵MFE(約在敗手交易MFE Q2~Q3位置)。


關鍵MFE找尋示意圖

關鍵MFE找尋示意圖

當決定出關鍵MFE後,我們可以進行一些操作:


有利方向加減碼之操作

有利方向加減碼之操作

  1. 進場獲利到關鍵MFE之上,就可以選擇(1)開始加碼追價、(2)分批出場,或是(3)將停損點往上拉到買進點,設立損平停損(Breakeven Stop,BS)。
  2. 進場獲利到低於關鍵MFE,則選擇減碼策略。
  3. 可以將延遲進場點提高至關鍵MFE,去避掉大部分的敗手交易,提升勝率。


上一個Part最後有提到,追蹤停損單觸發後,有可能會遇到股價休息後繼續上漲的狀況,這時候就可以藉由設立關鍵MFE重新入場,讓自己繼續待在場內,這是解決出場後找不到原先入場訊號的一個解決方案。


參考影片:金融梟#18

手寫講義:GOOGLE雲端

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