2024.10.21 MON-豪股投

9月零售銷售數據優於預期，暗示美國消費者信心仍強，也讓上週DJ及S&P500指數雙雙再創歷史新高，週K線各漲0.96%和0.85%，連續六週收高，科技指數NQ及SOX週線分別上漲0.8%及下跌2.39%，儘管Nvidia股價創高的帶動下，讓科技類股上週表現在高檔震盪中守穩，台積電ADR上週五則在上週四創歷史新高後回檔2.46%，本週美股重頭戲則將在科技七雄的財報，在財報週展開下，儘管有好有壞，整體走勢尚稱良好，週三盤後TESLA財報將受到市場矚目，而接下來即將進入11/5美國總統大選及Fed會議最後倒數幾天，從過往數據上來觀察，若美股在大選年為多頭，大選前的震盪會趨於相對平緩，波動集中在選後，就目前美股市場的價位已在歷史統計數據中的高位，S&P500價位比長期本益比高出40%，而單科技股的本益比更高出60%以上，要支撐美股如此的高估值，營收成長動能勢必要能讓投資人驚艷才行，值得一提，目前雖然民調顯示兩黨候選人呈現五五波，但已有不少資金押注川普當選的受惠行業類股，隨著地緣政治的緊張，不論那位候選人當選 ，都要要面對全新的軍備競賽支出及逆全球化所帶來的停滯行通膨的風險。

台股上週五(10/18)開高走揚，在台積電衝上新歷史天價1100激勵下，加權指數盤中上漲逾650點，不過在台積電漲幅收斂後，加上部分漲多中小股走弱壓抑漲勢，加權指數終場上漲433.43點或1.88%收在23487.27點，成交量4849.22億元。加權指數週K線連2紅上漲2.56%，OTC週K則是收黑連續四週呈現狹幅震盪，重要權值股2454聯發科、2317鴻海、2382廣達維持盤堅的走勢未變，從上週個股漲幅排行來看，前十名的個股中主要的兩大族群工具機自動化及LED，4576大銀微週漲34.83%、6609瀧澤科週漲30.97%及4510高鋒週漲26.19%皆屬於工具機族群，LED則以6854奈創-KY週漲258.85%及4956光鋐週漲24.6%表現為族群中領先的個股，前兩週筆者提及航運類股在快速回檔修正後可留意介入時機，上週航運股陸續陸續出現止跌的走勢，從海運運費附加碳排費用的趨勢來看，使用天然氣及甲醇燃料的船舶將在未來成為重要趨勢，也勢必讓運價訂價權重新回到海運公司，在逆全球化的時代中，ESG的規範所帶來的綠通膨將無所不在，同樣在這樣的大趨勢下，海上運輸將成為各國貿易往來除了關稅外最重要的費用成本，不論2603長榮、2609陽明及2615萬海目標都是將船舶轉用生質燃料，未來海運成本及航線將成為各國貿易發展的重要關鍵。