前言：
過去，市場習慣將美光 (MU) 視為景氣循環股，買賣邏輯圍繞著報價與供需。然而，進入 2026 年，隨著 Agentic AI (代理型人工智慧) 的全面爆發，記憶體不再只是儲存空間，而是限制算力輸出的最終瓶頸。本季財報中最令人震撼的數據，並非營收翻倍，而是毛利率衝破 74.9% 的歷史天花板。這背後代表著美光在 HBM4 世代的技術超車，以及其在 NVIDIA (NVDA) 供應鏈中不可替代的地位。
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【美股】美光 (MU) 財報 FY 2Q26
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全球資產佈局筆記：從台股走向美股
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專注台美股雙軌配置，透過穩健投資，邁向資產富足里程碑。
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2026/03/25
筆者觀察到，隨著 Elon Musk 的 Terrafab 計畫與 SK Hynix (000660-KR) 的巨額 EUV 訂單落地，2026 年已成為半導體設備商的爆發元年。當 AI 算力需求從雲端轉向自建產能，設備商作為軍火供應商的角色愈發穩固。以下為筆者整理的 13 檔核心美股半導體設備
2026/03/25
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2026/03/25
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2026/03/24
前言
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然而，隨著近期一檔標的在紐約證券交易所正式掛牌，這道圍牆被徹底打破了
2026/03/24
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